L’industrie de la cryptographie évolue considérablement, avec de nombreuses pièces entrant quotidiennement sur le marché. La valeur d’une crypto-monnaie est différente d’une autre, et ce qui nous fait comprendre la valeur d’une pièce est sa tokenomics, ou nous pouvons dire l’économie du jeton. Bien que tokenomics soit un terme courant pour les joueurs expérimentés, il n’est peut-être pas connu pour ceux qui sont nouveaux sur le marché de la cryptographie, et cet article s’adresse à eux. Dans cet article, nous aiderons les débutants à comprendre ce qu’est la tokenomics, y comment fonctionne tokenomics et son importance.
Qu’est-ce que la Tokenomics ?
Tokenomics peut être appelé la structure économique d’une cryptomonnaie, fournissant des informations sur la valeur d’une cryptomonnaie permettant aux utilisateurs de prendre une décision d’investissement rapide. Le terme tokenomics est dérivé de deux mots, « jeton » et économie, simplement l’économie d’un jeton. Tokenomics présente l’ensemble du cycle de vie d’une pièce cryptographique, de l’émission à l’exploitation et à l’utilité, toutes les données sont couvertes. Outre les tokenomics, le sentiment du marché, les changements réglementaires, les taux d’adoption, etc. jouent un rôle majeur dans la détermination de la valeur d’un token.
Attributs Clés de la Tokenomics
Tokenomics aide les investisseurs à déterminer comment les jetons sont distribués et comment leur utilité affecte leur valeur. Les principaux attributs de la tokenomics sont indiqués ci-dessous.
1. Exploitation Minière ou Jalonnement
La plupart des crypto-monnaies utilisent un consensus de preuve de participation (PoS) ou de preuve de travail (PoW) pour valider les nouveaux blocs. Le consensus de preuve de travail génère de nouvelles pièces grâce au minage, tandis que le consensus de preuve de participation offre aux détenteurs de jetons la possibilité de gagner des jetons supplémentaires en guise de récompenses. Comprendre comment les pièces sont générées est important car cela détermine leur circulation.
2. Fourniture de Jetons
L’offre de jetons fait référence au nombre de cryptomonnaies disponibles pendant une certaine période, permettant aux investisseurs d’évaluer la valeur et la disponibilité de la cryptomonnaie. L’offre de jetons est sous-catégorisée en offre maximale, offre en circulation et offre fixe.
- Approvisionnement Maximal: L’offre maximale est le nombre total de jetons existants. Généralement, la plupart des crypto-monnaies ont une offre fixe, qui diminue avec le temps. Plus la disponibilité des jetons est élevée, plus la demande et la valeur sont faibles.
- Alimentation en Circulation: L’offre en circulation est le nombre de pièces disponibles sur le marché pour le commerce à un moment donné. Les jetons en circulation sont soit échangés, soit activement utilisés sur le marché de la cryptographie. L’offre en circulation est un attribut important de la tokenomics, car elle est utilisée pour déterminer la capitalisation boursière d’une cryptomonnaie.
- Approvisionnement Fixe: Certaines cryptos ont un approvisionnement fixe, ce qui signifie que tous les jetons sont extraits ou frappés avant le lancement. Cela signifie qu’une fois l’approvisionnement en jetons terminé, ils ne peuvent plus être créés. Une partie de ces jetons est utilisée pour la collecte de fonds, les campagnes et la récompense des premiers investisseurs.
3. Brûlage de Jetons
Le brûlage de jetons est le processus consistant à retirer définitivement un certain nombre de jetons de la circulation. Ce processus augmente la rareté et augmente la demande et les prix.
4. Distribution des Jetons
La distribution de tokens fait référence au nombre de cryptomonnaies allouées à certaines parties prenantes du projet contribuant au développement. La distribution des jetons implique généralement le nombre de jetons et le pourcentage répartis entre les premiers investisseurs, développeurs, etc.
5. Utilitaire de Jeton
L’utilitaire de jetons décrit le but des jetons ou la manière dont les jetons peuvent être utilisés sur la blockchain. Les utilités courantes d’un jeton incluent le moyen d’échange, les droits de gouvernance, le jalonnement et l’agriculture de rendement. L’utilité des jetons joue souvent un rôle crucial dans le succès et l’adoption à long terme d’une pièce cryptographique.
6. Sécurité des Jetons
La sécurité des jetons comprend les technologies clés utilisées pour sécuriser le réseau contre les activités frauduleuses et les escroqueries. L’intégration de fonctionnalités de sécurité robustes garantit un environnement transparent et fiable et attire davantage d’investisseurs.
7. Durabilité des Jetons
La durabilité d’un jeton garantit que sa valeur ne descendra pas en dessous d’un certain point dans le futur. Les développeurs doivent respecter la durabilité lors de la conception des tokenomics.
Comment Fonctionne Tokenomics?
Comme nous l’avons vu ci-dessus, la tokenomics comprend de nombreux attributs, et ces données collectives permettent aux investisseurs de prendre une décision d’investissement éclairée, qu’il s’agisse d’acheter, de conserver ou de vendre des cryptomonnaies. Tokenomics détermine la valeur d’un jeton ; si le jeton a une offre limitée, une forte utilité et une forte demande, sa valeur augmentera, ce qui en fera un bon investissement. D’un autre côté, si les tokenomics montrent une offre sursaturée, une faible utilité et une diminution de la demande, la valeur du jeton est susceptible de diminuer, ce qui rend préférable de vendre l’actif plutôt que de le conserver ou de l’acheter.
Exemple de Tokenomics : Avalanche
Ci-dessous, nous vous fournissons les tokenomics détaillés d’Avalanche, une plate-forme blockchain qui facilite le processus de transactions cryptographiques pour vous permettre de comprendre facilement le concept de tokenomics.
Avalanche est une plateforme blockchain utilisant le consensus de preuve de participation (PoS) pour valider les transactions. AVAX, le token natif du réseau Avalanche est utilisé pour faciliter les transactions réseau.
Approvisionnement Maximal: 715,74 millions AVAX
Alimentation en Circulation: 411,59 millions AVAX
Utilitaire: Moyen d’échange au sein du réseau et utilisé comme frais de transaction.
Distribution de Jetons:
| Surface Allouée | Pourcentage Alloué |
| Récompenses de mise | 50% |
| Équipe | 10% |
| Fondation | 9,26% |
| Option vente publique A2 | 8,30% |
| Dotation communautaire et développement | 7% |
| Partenaires stratégiques | 5% |
Sécurité: Avalanche sont des blockchains indépendantes et interconnectées, validées et sécurisées par un sous-ensemble dynamique de validateurs.
Comment les Tokenomics Deviennent-elles Importantes ?
Les informations incluses dans tokenomics donnent aux investisseurs un aperçu de l’avenir du jeton, leur permettant de décider d’acheter ou de vendre un jeton. Il offre aux investisseurs des informations sur les risques potentiels liés à la détention du jeton dans des conditions de marché volatiles. L’offre totale de jetons montre le potentiel d’augmentation ou de diminution de la demande et du prix. Si le nombre total de jetons est élevé, la demande est moindre et donc le prix. L’offre en circulation indique le nombre de jetons disponibles sur le marché, qui peuvent être utilisés pour déterminer la capitalisation boursière.
La distribution de jetons permet aux investisseurs d’évaluer l’arène dans laquelle la plupart des jetons sont distribués. Dans certaines cryptomonnaies, un grand nombre de jetons sont distribués lors de la prévente ou du parachutage, où les premiers investisseurs peuvent réaliser un profit maximum. L’utilitaire de jeton montre les applications pratiques du jeton au sein du réseau blockchain, les détenteurs peuvent gagner des droits de gouvernance et les mettre en jeu contre des jetons supplémentaires, augmentant ainsi les rendements potentiels.
Pensées Finales
L’évaluation des caractéristiques symboliques de la cryptographie est importante et nécessaire avant de prendre une décision d’investissement. Il permet aux investisseurs d’avoir une brève idée du jeton, y compris son offre maximale, son offre en circulation, sa distribution, sa sécurité, etc. Ces données sont importantes pour analyser l’utilité et la portée d’une crypto-monnaie, et pour décider si elle est idéale pour acheter, détenir ou vendre la crypto. N’oubliez pas qu’acheter une pièce cryptographique uniquement en évaluant les tokenomics n’est pas une bonne idée, l’évaluation des sentiments du marché, des réglementations et des taux d’adoption améliore la valeur des décisions d’investissement.
